(单选题)
在资产组合的选择原理中,对于系统性风险的大小,用一项资产的未来回报率与整个资本市场价值变动率之比衡量称为β值,以下说法正确的是( )。
A.β值越大系统风险越小
B.β值越大系统风险越大
C.β值越大基准风险越小
D.β值越大基准风险越大
参考答案:B
参考解析:
β系数绝对值越大,表明证券承担的系统风险越大,所以B选项正确,A选项错误。β系数反映了证券或组合的收益水平对市场平均收益水平变化的敏感性(而不是两者差异)。β系数值绝对值越大,表明证券或组合对市场指数的敏感性越强。β系数和基准风险无关,故CD选项错误。故本题正确答案选B。
知识点:资本资产定价理论 金融 投资理论 通用 财经
